6 000 milliards de dollars échangés chaque jour : le Forex n’est pas un terrain de jeu anecdotique. C’est un univers où certaines paires de devises tiennent le haut de l’affiche, aimantant les traders et façonnant les grandes tendances du marché.
Les principales paires de devises majeures
Si l’on s’attarde sur le forex, quelques paires se démarquent nettement par leur volume d’échange et leur accessibilité. Ces « majeures » forment la colonne vertébrale de ce marché dynamique. Voici celles qui dictent le tempo :
- EUR/USD : Impossible de passer à côté. L’euro face au dollar américain, c’est à elle seule près d’un tiers des échanges mondiaux. Cette domination s’explique par la solidité économique de la zone euro et des États-Unis, deux pôles qui restent au centre du jeu financier.
- USD/JPY : Le dollar contre le yen japonais attire les regards, surtout en période d’incertitudes. Le yen, valeur refuge classique, réagit vite aux secousses géopolitiques ou aux annonces économiques majeures.
- GBP/USD : Livre sterling contre dollar américain : cette paire vibre au rythme des décisions de la Banque d’Angleterre et des négociations commerciales entre Londres et Washington. Les annonces politiques y font souvent frissonner les courbes.
- USD/CHF : Le franc suisse, allié au dollar, inspire confiance dans les moments de doute. La réputation de stabilité de la Suisse donne à cette paire une place de choix, particulièrement lorsque les marchés s’agitent.
- AUD/USD : Le dollar australien face au dollar américain n’est pas en reste. L’économie australienne, très liée aux exportations de matières premières, fait de cette paire un baromètre des tendances sur les métaux et les ressources naturelles.
- USD/CAD : Ici, c’est le pétrole qui donne le ton. Le dollar canadien, influencé par les prix de l’or noir, évolue au gré des marchés de l’énergie, ce qui ajoute une dose de volatilité à cette paire.
- NZD/USD : Le dollar néo-zélandais avancé contre le dollar américain : une paire suivie de près par les amateurs de marchés agricoles et de matières premières, au cœur de l’économie néo-zélandaise.
Ces paires majeures s’imposent par leur liquidité et leur capacité à réagir aux grands mouvements économiques. Les traders s’y retrouvent pour la transparence des prix et la rapidité d’exécution, deux critères déterminants pour qui veut rester agile.
Les paires de devises mineures et exotiques
Au-delà des paires stars, le Forex recèle des alternatives plus confidentielles mais non moins intéressantes. Les paires mineures et exotiques séduisent ceux qui cherchent des variations de prix plus marquées, quitte à composer avec une liquidité moindre.
Paires de devises mineures
Les paires dites « crosses » excluent le dollar américain et rassemblent souvent les monnaies de grandes économies développées. Parmi elles, voici les duos les plus suivis :
- EUR/GBP : L’euro contre la livre sterling, très sensible aux échanges commerciaux entre l’Union européenne et le Royaume-Uni. Les effets du Brexit, par exemple, y ont laissé des traces visibles.
- EUR/CHF : Cette paire, euro contre franc suisse, attire ceux qui cherchent à diversifier leur portefeuille et à naviguer entre stabilité et opportunités.
- EUR/JPY : L’euro face au yen japonais ouvre la porte à des arbitrages subtils, en jonglant entre les politiques de la BCE et de la Banque du Japon.
Paires de devises exotiques
Les paires exotiques combinent une devise majeure avec une monnaie de marché émergent. Moins liquides, elles sont marquées par des mouvements parfois brutaux, ce qui peut séduire les profils en quête de rendement élevé. Voici quelques exemples marquants :
- USD/ZAR : Le dollar américain opposé au rand sud-africain. Ici, chaque évolution du prix des matières premières ou chaque événement politique en Afrique du Sud peut faire basculer la tendance.
- USD/TRY : Dollar contre livre turque, une paire qui réagit au quart de tour aux annonces de la Banque centrale de Turquie et aux tensions régionales.
- USD/MXN : Le dollar américain face au peso mexicain, dont la trajectoire dépend fortement des relations commerciales américano-mexicaines.
Paires mineures ou exotiques, ces combinaisons servent à diversifier les stratégies. Mais elles demandent une vigilance accrue, tant pour la volatilité que pour la liquidité parfois capricieuse.
Facteurs influençant la popularité des paires de devises
Pourquoi certaines paires captent-elles l’essentiel de l’attention sur le marché des changes ? Leur succès repose sur des ressorts bien identifiés. Voici ce qui mérite d’être scruté de près :
Taux d’intérêt et politiques monétaires
Les banques centrales détiennent une grande partie des clés. Leurs décisions sur les taux d’intérêt, qu’il s’agisse de la Federal Reserve ou de la Banque du Japon, modifient la donne immédiatement. Un relèvement des taux américains propulse souvent le dollar, tandis qu’une politique de taux faibles peut affaiblir une devise.
- La Fed agit directement sur les paires impliquant le dollar américain.
- La Banque du Japon et ses taux négatifs bousculent le yen japonais.
Prix des matières premières
Certaines monnaies sont liées aux ressources naturelles. Le dollar canadien (USD/CAD) suit de près les variations du pétrole, tandis que le dollar australien (AUD/USD) réagit aux prix des métaux. Quand le pétrole s’envole, le CAD en profite ; quand il chute, la tendance s’inverse.
- Le pétrole influence directement l’USD/CAD.
- Les métaux jouent un rôle clé sur l’AUD/USD.
Événements géopolitiques
Les élections, les sanctions économiques, les tensions internationales : chaque événement majeur peut provoquer des secousses. Un exemple récent ? Les discussions commerciales entre les États-Unis et la Chine, qui redéfinissent l’équilibre entre le dollar américain (USD) et le yuan chinois (USD/CNY). Dans cette atmosphère, la réactivité devient un atout pour ceux qui veulent tirer leur épingle du jeu.
Sur le Forex, rien n’est jamais figé. Les paires de devises sont des baromètres du monde, à la fois témoins et acteurs des mouvements économiques, politiques et sociaux. Pour qui sait lire entre les lignes et agir avec discernement, chaque fluctuation peut devenir une opportunité à saisir.
